橙子晚间解读 9.30 又见吸血行情，现在大饼和以太走势是紧跟着美股、黄金，最近美国政府关门的概率越来越高了，kalshi 预测周三停摆的可能性达到了70%，所谓的停摆并不是所有部门都关闭，而是保留了主要的部门，比如国防、川普政府，而一些报告数据的部门比如劳工部是要停止干活的 老美历史上停摆了几十次了，停摆期间股市、黄金一般走势都不错，其中最长的一次就是川普上一任期，停摆了一个多月，当时行情也不错。昨晚这波只有大饼和以太坊跟着美股走上涨行情了，其它山寨甚至还被吸血了，很多交易所老币是量价齐跌，就算是币安上很多山寨24h交易量就只有几十万，而且还有不是正在历史低点徘徊，很难想象这是牛市背景下山寨的表现，只能说现在的市场太分化了，旱的旱死涝的涝死，新出的项目fdv直接冲十几亿几十亿的太多了，而老币则是完全没有资金关注，最经典的就是aster、hype引领的perp dex这么火热，但是上一代版本的神 $dydx $gmx 完全不为所动，这俩fdv目前只有5亿和2亿，而aster 180亿，hype 450亿，这就是为啥币圈一直有炒新不炒旧的口号，过气项目狗都不玩，同样还有之前nft绝对龙头老大 bayc，它在几年前就已经发币了 $ape 只有5亿fdv，而本轮的新晋龙头 $pengu 也是nft空投代币，现在fdv 25亿，巅峰57亿，这几个例子似乎告诉我们炒币的真谛，就是不断的以旧换新，不断地更新仓位，什么钻石手已经是过去式了，本轮谁拿老币谁傻逼，上一代defi 龙头 $uni $comp $yfi 现在基本都没人提了，拿着这种项目连ETH都跑不赢，如果一直换同赛道的新项目，比如uni 换仓jup cow ，comp 换仓 spark，$yfi 换仓 pendle , 你现在还会那么烦恼吗，之所以这轮错过一波又一波的行情，还是因为太懒了，每周重新思考下当下热点、未来可能爆发的板块是啥，然后进行仓位更新，我不信大饼从1w多涨到10w，你一定红利都吃不到。 然后说最近回到全民打新上，昨晚yb申请直接超募几十倍，投资500w现在已经打进去1亿多了，只能说现在大家是急需一个梭哈的机会，wlfi、aster、xpl 三幻神真的把市场热情点燃了，不过我还是要给大家泼一盆冷水，现在的行情没那么好，打新赚钱的概率是不超过50%的，就说昨天疯狂涌入的legion平台，今天融资了6个项目，赚钱的不超过2个，而投xpl的平台echo 上面垃圾项目更多，可能投10个才碰到一个赚钱的，也就buidlpad 做得好，几乎100%上币安，但是都只能吃大锅饭，不能大仓位冲，而上一轮一级的神coinlist，本轮直接路边一条了，甚至出现 $btr 公募价格是binance tge 的10倍，直接背刺用户，人家赚10x，你coinlist打新的还没回本呢，去年有段时间 fjord 平台的lbp融资也挺火爆，后面一地鸡毛，很多项目冲进去就脚斩了，只能说一级项目非常考验投研，看准了一次可以拿大结果，赌错了需要果断割肉，开盘热度最大的时候都不拉盘的项目，后续肯定是起不来的，这是我多年经验。 再说AC开的新项目 @flyingtulip_ ，这项目我仔细研究了下，我觉得除了初始估值10亿太高了外，其它没毛病， 不论是团队经验，ac曾经操盘的yfi、kp3r、ftm 都给投资者带来很高的回报，不管后面是不是被弃盘了，但他们都有很长的窗口期让你享受高收益，而且当时都是绝对的注意力明星项目，说明ac的运营能力是在那的，而这波VC也是直接打了2亿刀进来，据说之前准备从VC那收5亿，从散户这收5亿，而最后VC只投了2亿，所以很多人不看好，认为VC的冲动低于预期了，我倒是觉得这样挺好，因为这项目设计是有回购机制的，也就是保本，如果VC都fomo了，那么小散根本投不进去，xpl已经告诉我们这个市场多么有钱了，然后说概念，集成 现货、借贷、永续、期权等等，基本就是AC上一轮的愿景，只不过当时条件不成熟然后就熊市了，现在老美的环境太宽松了，特别适合这种cedefi项目的发展，ena wlfi xpl 都属于这个赛道，所以这项目还是挺值得冲的。